ЛАЗЕРНАЯ НАРУЖНАЯ РЕКЛАМА

компания LightWorks

Усачев Антон

генеральный директор

8 (926) 369 54 05

[email protected]

Москва, май 2009

СОДЕРЖАНИЕ

ИСПОЛНИТЕЛЬНОЕ РЕЗЮМЕ

ОБЗОР РЫНКА НАРУЖНОЙ РЕКЛАМЫ

МИРОВОЙ РЫНОК НАРУЖНОЙ РЕКЛАМЫ

СТРУКТУРА МИРОВОГО РЫНКА НАРУЖНОЙ РЕКЛАМЫ

РОССИЙСКИЙ РЫНОК НАРУЖНОЙ РЕКЛАМЫ

ОСНОВНЫЕ РЕКЛАМНЫЕ ФОРМАТЫ

ДЕТАЛИЗАЦИЯ РОССИЙСКОГО РЫНКА НАРУЖНОЙ РЕКЛАМЫ

АНАЛИЗ РАЗВИТИЯ РОССИЙСКОГО РЫНКА НАРУЖНОЙ РЕКЛАМЫ

ДИНАМИКА РОСТА СЕГМЕНТОВ РОССИЙСКОГО РЫНКА

ИННОВАЦИИ В НАРУЖНОЙ РЕКЛАМЕ

ОСНОВНЫЕ КОНТРАКТОРЫ И РЕКЛАМОДАТЕЛИ РОССИЙСКОГО РЫНКА

ВЫВОДЫ

ПРОДУКТ LIGHTWORKS

ОПИСАНИЕ ПРОДУКТА

РАЗМЕР ИЗОБРАЖЕНИЯ

ФОРМАТЫ ИЗОБРАЖЕНИЯ

КАЧЕСТВО ИЗОБРАЖЕНИЯ

ПРИНЦИП РАБОТЫ ЛАЗЕРНОГО ПРОЕКТОРА

БЕЗОПАСНОСТЬ

ПРОЦЕСС РАЗРАБОТКИ

ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ

КЛИЕНТЫ

ПОЗИЦИОНИРОВАНИЕ

ПРОДВИЖЕНИЕ

ЦЕНА

ПРОДАЖИ

КОНКУРЕНЦИЯ

РЫНОЧНАЯ НИША

КОНКУРЕНЦИЯ ПО КАЧЕСТВУ ИЗОБРАЖЕНИЯ И УДОБСТВУ ЭКСПЛУАТАЦИИ.

КОНКУРЕНЦИЯ ПО ЦЕНЕ И ЭФФЕКТИВНОСТИ ИНВЕСТИЦИЙ.

ПЛАН РАЗВИТИЯ

ОЦЕНКА ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПРИВЛЕКАТЕЛЬНОСТИ ПРОЕКТА

РИСКИ

КОМАНДА

ПРИЛОЖЕНИЯ

ПРИЛОЖЕНИЕ 1: ИНВЕСТИЦИЯ В БИЛБОРД 3X6.

ПРИЛОЖЕНИЕ 2: ИНВЕСТИЦИЯ В СИТИБОРД ИЛИ ПРИЗМАВИЖН.

ПРИЛОЖЕНИЕ 3: ИНВЕСТИЦИЯ В LED ДИСПЛЕЙ.

ПРИЛОЖЕНИЕ 4: ИНВЕСТИЦИЯ В ПРОЕКТОР LIGHTWORKS.

ПРИЛОЖЕНИЕ5: ИНВЕСТИЦИЯ В ПРОЕКТОР LIGHTWORKS + УЖЕ УСТАНОВЛЕННЫЙ БИЛБОРД 3X6.

ИСПОЛНИТЕЛЬНОЕ РЕЗЮМЕ

www.outdoor-lasers.ru Мировой рынок наружной рекламы оценивается в $27 млрд., с прогнозом темпов роста на ближайшие три года 8% в год, в то время, как Российский рынок наружной рекламы составляет $1,76 млрд. и покажет стабильный рост не менее 35% в год за тот же период. Российский рынок наружной рекламы составляет 6,5% мирового рынка в долларовом выражении. Половина российского рынка наружной рекламы сосредоточена в Москве. В России работает около компаний, владеющих рекламными площадями, и 53,5% бюджета наружной рекламы приходится на долю пятнадцати крупнейших.

Рекламный формат 3х6м и площадью 18 квадратных метров (средний формат) пользуется наибольшей популярностью. На его долю приходится 69,6% всей рекламной поверхности, и в ближайшие годы данный формат на рынке будет оставаться доминирующим.

Основной тенденцией развития индустрии наружной рекламы становится переход от экстенсивного к интенсивному пути развития: с каждым годом темпы прироста количества поверхностей сильно падают, тогда как темпы роста рынка в денежном эквиваленте остаются на постоянном высоком уровне. Это выражается в повышении эффективности использования рекламных носителей и повышении их технологичности. Использование новых технологий – практически единственный способ для владельцев рекламных площадей поднять эффективность своего бизнеса и удержаться на рынке.

На основе нашей разработки - технологии безопасного использования лазера, мы создали инновационное рекламное устройство – лазерный видео проектор. Для нашего продукта не требуется специальный экран. Мы можем создавать цветное динамическое изображение на любой поверхности даже в дневное время.

Количество установок инновационных конструкций в наружной рекламе составляет штук в год на российском рынке и 20 000 штук в год на мировом рынке. Мы выходим на мировой рынок, но наши первые клиенты – российские контракторы.

Мы предлагаем нашим клиентам следующую продуктовую линейку:

Создание рекламной сети из 100 телеэкранов формата 3х6 м Каждый телеэкран работает круглосуточно и демонстрируется с помощью проектора весом 5 кг, расположенного в радиусе до 500м от рекламной поверхности. Единый центр управления.

Создание рекламной сети из 1000 телеэкранов формата 3х6 м Каждый телеэкран работает круглосуточно и демонстрируется с помощью проектора весом 5 кг, расположенного в радиусе до 500м от рекламной поверхности. Единый центр управления.

Цветной телеэкран на строительных ограждениях и фасадах зданий площадью 1000 кв.м.

Телеэкран работает днем и ночью, имеет разрешение FullHD и создается с помощью проектора, расположенного в радиусе до 500 м от рекламной поверхности. Дистанционный центр управления.

Высота * ширина экрана варьируется без конструктивных изменений. Засветка оконных проемов исключается программным образом. 2 варианта базирования: стационарное и на микроавтобусе.

Цветной телевизионный экран на фасаде здания площадью 10 000 кв.м. HDTV качество Самый большой в мире проекционный телеэкран. Подробности по запросу.

На всю продукцию гарантия 3 года непрерывной работы.

ОБЗОР РЫНКА НАРУЖНОЙ РЕКЛАМЫ

Мировой рынок наружной рекламы Мировой медиарекламный рынок – один из динамично развивающихся сегментов глобальной экономики. Под медиарекламным рынком мы понимаем затраты рекламодателей на размещение рекламы в традиционных СМИ (телевидение, радио, газеты, журналы, наружная реклама) и в сети Интернет.

Объем мирового рекламного рынка в динамике 1996-2007 гг.

Источники: Universal McCann / Insider’s Report, December 2007; ZenithOptimedia С 1996 года по 2007 год мировой рекламный рынок демонстрирует стабильный рост. За этот период его объем, рассчитанный по данным ZenithOptimedia и Universal McCann, вырос в 1,6 раза.

Исключением стал только 2001 год, когда после событий 11 сентября 2001 года в США глобальные рекламные расходы сократились на 8% по данным Universal McCann.

Распределение мировых бюджетов Динамика роста мирового сегмента Структура мирового рынка наружной рекламы На диаграмме показаны сравнительные характеристики нескольких мировых рекламных рынков. Размер пузырьков отражает объем рекламного рынка данной страны. По горизонтали отображена доля рекламного рынка в процентах от ВВП, как показатель экономического развития страны, а по вертикали – темпы роста рынка по отношению к предыдущему году.

Для всех стран объемы рынков переведены в доллары США для приведения расчетов к одному знаменателю.

Сравнение объемов, темпов роста и доли от ВВП рекламных рынков Источники: News Outdoor, Initiative, Universal McCann, АКАР, «Рекламастер»

По сравнению с высокоразвитыми странами, российский рекламный рынок далек от насыщения и только набирает обороты. Доля рекламного рынка от ВВП России составляет примерно 0,69% и растет в среднем на 0,01% в год, в то время как мировой нормой считается показатель 1% от ВВП и более. Согласно прогнозу ZenithOptimedia, в период до 2009 года рекламный рынок России покажет значительный рост.

Крупнейшие по объему мировые рекламные рынки 2007 г.

Источники: Аналитический центр News Outdoor, Initiative, Universal McCann, АКАР Российский рынок наружной рекламы Российский рекламный рынок с 2001 года показывает значительный рост, восстановившись после экономического кризиса 1998 года. С 2001 года он вырос в 5 раз. Согласно прогнозу АКАР на ближайшие годы, на российском рынке после бурного роста ожидается стабилизация на уровне 20% в год. В 2007 году по объему рекламного рынка Россия вышла на 9-е место в мире и 6-е место в Европе.

Следует обратить внимание, что здесь и далее российский рынок рассчитывается в рублях.

Высокая доля сегмента наружной рекламы в России обусловлена рядом причин: большей приспособленностью городов для наружной рекламы в силу специфики архитектуры и застройки по сравнению с европейскими городами, стандартами, позволяющими размещать рекламу в наиболее эффективных местах рядом с транспортными магистралями. Доля России в мировом рынке наружной рекламы составляет 6,5%.

Бюджеты в медиа в 2007 г. и динамика рынка наружной рекламы в России 2001-2007 гг.

Источники: АКАР, Аналитический центр News Outdoor, «ЭСПАР-Аналитик»

Основные рекламные форматы Малый формат Щиты 3х распространенные и популярные конструкции в России при проведении любых типов рекламных компаний. Существует несколько разновидностей:

располагающиеся на стенах зданий), одно- или двухсторонние щиты, призмавижн – рекламный щит, информационное поле которого образовано набором призм, поворот всех призм на 120 градусов приводит к смене всего изображения, при полном цикле в 360 градусов происходит трехкратная смена информации.

Крупный формат Брандмауэры (слева) представляют собой крупноформатные рекламные поверхности, располагающиеся на глухих стенах зданий. Строительное ограждение (справа) – временная рекламная конструкция. Один из наиболее эффективных рекламоносителей. К крупным форматам также относят крышные панели, суперборды, суперсайты и LED дисплеи.

Площадь одной рекламной поверхности крупного формата колеблется от 30 до 2500 кв. м.

Детализация российского рынка наружной рекламы По данным ЭСПАР-Аналитик, 51,8% наружной рекламы России приходится на Москву. год показал, что доля столицы по сравнению с регионами, начала уменьшаться. Это объясняется высоким уровнем насыщенности Москвы наружной рекламой – 75 квадратных метров рекламной поверхности на 1000 человек, а также политикой органов управления, направленной на сокращение количества рекламы в городе.

Согласно исследованию ЭСПАР-Аналитик количество рекламных площадей в России в г. составляет 186 тысяч рекламных поверхностей общей площадью в 3,1 млн квадратных метров.

Структура рекламных поверхностей по основным типам конструкций, Источники: на основе данных ЭСПАР-Аналитик, Аналитический центр News Outdoor Следует отметить важную особенность российского рынка - высокий уровень коррупции.

По неофициальным данным, в отрасли наружной рекламы скрывается от уплаты налогов 50% выручки.

Фактически, это означает, что реальный объем российского рынка наружной рекламы в денежном выражении, на самом деле в 2 раза больше указанного в официальных источниках, и на данный момент составляет порядка 80 млрд рублей в год. Исследования информационных агентств приводят все цифры к общему знаменателю для понимания процессов, происходящих на рынке, но для представления реального объема затрат рекламодателей, статьи доходов в официальных источниках следует умножать на два.

Анализ развития российского рынка наружной рекламы Российский рынок наружной рекламы переходит с экстенсивного на интенсивный путь развития. По данным ЭСПАР Аналитик количество установок новых поверхностей с каждым годом сокращается, тогда как рост рынка был и останется на неизменно высоком уровне не менее 20% в год, на протяжении ближайших нескольких лет.

Стационарные рекламные щиты заменяются новыми современными конструкциями с динамическим изображением. Под динамическим изображением мы понимаем рекламную информацию, содержащую движущиеся элементы. Будь то периодическая смена поверхностей или экран, воспроизводящий цветные видео ролики, такая реклама доминирует над прочим медиаокружением, привлекая к себе повышенное внимание, и лучше запоминается, что делает ее в несколько раз эффективней обычных стационарных изображений.

В Москве рекламодатели платят за аренду 1 кв.м. LED-дисплея в 12,5 раз дороже, чем за кв.м. стандартного баннера с подсветкой. Кроме того, в крупных городах почти все рекламные площади уже используются, а плата за квоты на установку новых щитов становится непомерно высока (в 2007 году квота на установку 1000 рекламных щитов 3х6 м в Н. Новгороде обошлась компании News Outdoor в $40 тыс. за 1 щит).

По данным исследований компании ЭСПАР Аналитик, количество рекламных конструкций с динамической сменой изображений увеличивается в 1,5 раза каждый год.

Динамика роста сегментов российского рынка Малый формат – динамично развивающийся в регионах формат российской индустрии наружной рекламы. Рост конструкций этого типа происходил во всех регионах России (кроме Москвы), что объясняется выставлением новых рекламных конструкций. Самым быстрорастущим форматом среди уличной мебели стали ситиборды – относительно новый формат для российского outdoor, прирост которого в 2007 году составил 94,2%.

В 2007 году все региональные рынки показали рост формата 3х6 (от 5,7% до 12,4%).

Наибольший рост как в натуральном так и в процентном отношении наблюдался в городах с населением от 500 тыс. до 1 млн человек.

Наибольший темп роста крупноформатных конструкций произошел в региональных сегментах: средних и малых городах – 37% и 38% соответственно. Операторы довольно активно развивают крупный формат в регионах присутствия, продолжая выставлять новые конструкции. В Москве темпы роста данного формата были существенно ниже – 6,2%, а в Санкт-Петербурге произошло сокращение на 2,4%. Указанные тенденции объясняются прекращением новых выставлений контракторов в этих городах.

Рост количества поверхностей в России в различных сегментах 2005-2007 гг.

Рост outdoor рынка сопровождается проникновением в отрасль высоких технологий. Научнотехнический прогресс и развитие рекламы – два взаимосвязанных процесса. Как различные изобретения способствуют возникновению новых способов и тенденций в рекламе, так и поиски эффективных способов рекламирования часто являются фактором, ускоряющим развитие некоторых научных проявлений.

Развитие индустрии наружной рекламы будет продолжаться в основном не за счет наращивания количества конструкций, а за счет повышения эффективности использования существующих мест и рекламных носителей. Основная тенденция развития Российской индустрии наружной рекламы – переход с экстенсивного на интенсивный путь развития.

Инновации в наружной рекламе На сегодняшний день растет спрос на цифровые экраны (LED-дисплеи), способные показать полноценный видеоролик или графическую презентацию. По данным ЭСПАР-Аналитик, с 2006 по 2007 год количество таких экранов в России увеличилось на 28,8% и составило 2502 штуки. По мнению рекламодателей, эти носители позволяют более эффективно взаимодействовать с аудиторией. Высокотехнологичная реклама - более дорогая, но ее эффективность выше, чем у обычных придорожных щитов.

Использование новых технологий – практически единственный способ для рекламных агентств поднять эффективность своего бизнеса и удержаться на рынке.

Мы имеем возможность наблюдать объем продаж инновационной технологии с момента её появления на примере ситибордов. По данным ЭСПАР Аналитик, в первый год существования на рынке, ситиборды заняли 0,6% от всего российского рынка или в штуках – 1080 поверхностей.

Динамика роста инновационных конструкций в наружной рекламе Основные контракторы и рекламодатели российского рынка На российском рынке наружной рекламы присутствует около тысячи контракторов. На долю крупнейших пятнадцати приходится более половины бюджета наружной рекламы- 53,5%.

Среди ведущих контракторов выделяется лидер рынка News Outdoor (20,9%). Индустрия наружной рекламы в России достигла той стадии, когда активно идут процессы консолидации.

Укрупнение отрасли свидетельствует о ее развитии и требует от компаний больших инвестиций в поддержание и развитие бизнеса.

Доли контракторов рынка наружной рекламы (в денежном выражении) Около 12% бюджета рекламодателей в наружной рекламе приходится на долю семи

ВЫМПЕЛКОМ

МОБИЛЬНЫЕ ТЕЛЕСИСТЕМЫ

БАЛТИКА ПИВОВАРЕННАЯ КОМПАНИЯ

МЕГАФОН

SAMSUNG ELECTRONICS

М ВИДЕО

SONY LTD

ЭЛЬДОРАДО (СЕТЬ МАГАЗИНОВ)

SUN INBEV

ТЕХНОСИЛА

СБЕРЕГАТЕЛЬНЫЙ БАНК РОССИИ

ЕДИНАЯ РОССИЯ

L ETOILE

ПИВОВАРНЯ МОСКВА - ЭФЕС

ТРАНСМАРК

L OREAL

SONYERICSSON

LG ELECTRONICS

NISSAN

GENERAL MOTORS

МЕРИДИАН ТЕЛЕКОМ

ВЫВОДЫ

Мировой рынок наружной рекламы оценивается в $27 млрд, с прогнозом темпов роста на ближайшие три года 8% в год.

Российский рынок наружной рекламы составляет 40,4 млрд рублей и покажет стабильный рост не менее 20% в год за тот же период.

Российский рынок наружной рекламы составляет 6,5% мирового рынка в долларовом выражении.

Половина российского рынка наружной рекламы сосредоточена в Москве.

На фоне замедления темпов роста рекламных рынков развитых стран отмечается опережающий рост развивающихся рынков – основными «зонами роста» являются страны БРИК, Восточной Европы и Ближнего Востока. Среди традиционных медиа наиболее динамичный рост показывает сегмент наружной рекламы.

Российский рекламный рынок входит в число наиболее быстрорастущих рынков. По структуре он отличается от глобального более высокой долей телевидения и наружной рекламы в медиа, при этом сегмент наружной рекламы является одним из самых динамично растущих в мире.

Рекламные форматы площадью 18 квадратных метров (щиты 3х6 м) пользуются наибольшей популярностью. На их долю приходится 69,6% всей рекламной поверхности и, в ближайшие годы, данный формат будет оставаться доминирующим.

Основной тенденцией развития российской индустрии наружной рекламы становится переход от экстенсивного к интенсивному пути развития: с каждым годом темпы прироста количества поверхностей сильно падают тогда, как темпы роста российского рынка в денежном эквиваленте остаются на постоянном высоком уровне. Это выражается в повышении эффективности использования рекламных носителей и повышении их технологичности.

Использование новых технологий – практически единственный способ для рекламных агентств поднять эффективность своего бизнеса и удержаться на рынке.

53,5% бюджета наружной рекламы приходится на долю пятнадцати крупнейших контракторов.

Инновационные решения в наружной рекламе занимают в первый год появления не менее 0,5% рынка в количественном эквиваленте.

ПРОДУКТ LIGHTWORKS

Описание продукта Продуктом нашей компании является оборудование для воспроизведения цветной динамической наружной рекламы формата 3х6 м Комплект поставки клиентам состоит из двух частей:

1. Лазерный проектор, воспроизводящий цветные видео ролики и питающийся от сети В. Располагается непосредственно в месте показа.

2. Программное обеспечение для управления показами одного и более устройств.

Устанавливается на персональный компьютер или ноутбук в офисе клиента.

Связь управляющего компьютера с лазерным проектором осуществляется через Интернет при помощи известных беспроводных стандартов: Wi Fi, Wi Max, GSM.

При монтаже оборудования у заказчика в корпус проектора и управляющего компьютера устанавливаются беспроводные модемы. Производится настройка удаленного доступа к управлению проектором с компьютера или ноутбука в офисе клиента.

Основные характеристики продукта, с которым мы выходим на рынок, представлены в следующей таблице.

Размер изображения Стандартный размер рекламного поля нашего лазерного проектора составляет 3х6 метров вертикально и горизонтально соответственно. Проекционное расстояние варьируется от 10 до метров и задается программным путем во время установки проектора на рабочее место.

Важным свойством нашего лазерного проектора является автоматическая фокусировка изображения на любом экране. Каково бы ни было проекционное расстояние, изображение на экране всегда получается четким без каких-либо предварительных настроек.

Преимуществом нашей технологии является отсутствие привязки демонстрации видео к растровому формату. Последовательность воспроизведения пикселей на экране может быть произвольной. Благодаря этому, программное обеспечение управляющего компьютера позволяет изменять геометрию экрана с прямоугольной на желаемую рекламодателем. Возможно как изменение границ области демонстрации, так и наличие областей, в которые свет от проектора не попадает внутри самого изображения, как это показано на рисунке слева. Например, если экраном является фасад здания, то в оконных проемах реклама отображаться не должна. Единственное требование к нестандартной геометрии экрана – суммарная площадь поверхности, засвечиваемой одним проектором, не может превышать 20 кв.м.

Эта особенность нашей технологии позволяет комбинировать на рекламных поверхностях любых форматов динамическое изображение от лазерного проектора со стандартной статической полиграфией, рисунок справа. Проектор показывает развевающиеся на ветру волосы девушки (область, засвечиваемая проектором, выделена красным), остальная часть баннера напечатана на бумаге.

При передаче основных элементов изображения лазерному проектору создается иллюзия огромного динамического экрана. При этом вместо 300 кв.м. всей площади баннера, динамическое изображение составляет только 20 кв.м., что дает рекламодателю ощутимый эффект огромного цветного экрана при малых затратах.

Форматы изображения Ключевую роль в динамической наружной рекламе играет внешнее освещение. На улице это солнечный свет, в помещениях ламы дневного света. Важный факт - если яркость внешнего освещения будет больше яркости изображения на экране, картинка будет просто не видна.

Так, офисный проектор показывает гораздо лучшую картинку, если приглушить свет. Любой телевизор или монитор дает отличное качество изображения на экране при комнатном освещении, но если его вынести на улицу или если прямые солнечные лучи будут попадать на экран из окна, изображение станет тусклым и еле видным. После сеанса в кинотеатре, когда в зале включают свет, экран становится белым. Днем не видны рекламные «огни большого города». Все это происходит, когда яркость внешнего освещения становится больше яркости самого устройства, демонстрирующего изображение.

В наружной рекламе эта проблема стоит особо остро – ведь приходится конкурировать с самим солнечным светом.

На сегодняшний день единственным вариантом динамической рекламы на большом экране является LED дисплей. Его экран состоит из тысяч светодиодов, благодаря чему суммарная яркость всего экрана достаточна для демонстрации роликов в дневное время. Все остальные устройства не способны показывать изображение на большом экране в связи с недостаточной мощностью используемых источников света.

С появлением лазерного проектора LightWorks, стало возможным демонстрировать цветные проекционные изображения на экранах размером до 20 кв.м. даже при самом ярком внешнем освещении.

Секрет заключается в использовании особенности инновационной технологии: днем лазерный проектор демонстрирует лазерную графику (слева). Рабочая площадь проектора (площадь, на которую в каждый момент времени попадает свет от проектора), составляет 1 кв.м., а общая площадь изображения 18 кв.м. В вечернем варианте работы, когда интенсивность внешнего освещения мала, рабочая площадь проектора равна площади экрана и составляет 18 кв.м.

Соответственно, вечером и ночью проектор демонстрирует полноценный видеоролик (справа).

Переключение между режимами осуществляется автоматически.

Яркость проектора LightWorks достигает 6000 люкс, что более чем достаточно для демонстрации цветных роликов на большом экране в дневное время.

Таким образом, изображение нашего лазерного проектора хорошо видно и способно доминировать над существующим медиаокружением круглосуточно.

Высокая яркость изображения в сумме с отличными показателями качества и низкой стоимостью устройства, делает лазерный проектор LightWorks идеальным решением для динамической наружной рекламы большого формата.

Качество изображения В основе принципа отклонения лучей лежат результаты наших многочисленных экспериментов по исследованию акустооптических явлений в природных и искусственных материалах. В результате более чем 30 лет работы в этом направлении, нам удалось создать лазерный проектор с телевизионным разрешением.

В качестве источника света используются лазеры. На сегодняшний день они являются самыми совершенными искусственными источниками света. Более качественным источником освещения является только естественный свет. Если взять за 100% качества цветопередачу солнечного света, то лазеры позволяют создавать видеоизображение с цветопередачей 95% видимых человеческим глазом цветов по этой шкале.

Цветопередача различных устройств для воспроизведения изображения Разрешение лазерного проектора составляет 300х200 пикселей. Это в 2 раза более чем достаточно для создания полноценного видеоизображения. По мнению Microsoft, для уличных экранов оптимальным разрешением является 160х120 пикселей.

Значение показателя контрастности составляет 1:1 000 000 благодаря тому, что на темные точки на экране излучение не попадает вовсе, поэтому черный цвет видится аспидно-черным, а не каким-либо оттенком черного.

Благодаря недостижимым для существующих технологий показателям цветопередачи и контрастности, изображение нашего лазерного проектора выглядит реалистичным. Разницу между качеством изображений лазерного проектора и лучшими из существующих на сегодняшний день воспроизводящих устройств можно представить следующим образом Принцип работы лазерного проектора Лазерный проектор представляет собой проекционное устройство, работающее на основе принципиально нового способа формирования, селекции и отклонения света, являющегося нашим Ноу-Хау.

Луч света, испускаемый лазером 2, проходит специальную калибровочную систему 5, принимая нужную форму в сечении. Далее он попадает в акустооптический блок 6, где происходит отклонение луча света под заданными углами в 2-х плоскостях. Потом система зеркал 11 сводит три луча в один, в результате чего на экране 12 формируется цветная точка – пиксель. Из таких пикселей и состоит все изображение 13. Благодаря нашим Ноу-Хау, процесс отклонения лучей происходит настолько быстро, что за 1 секунду прорисовывается 25 кадров изображения или 500 000 цветных пикселей.

1 – Источник цветообразующих длин волн 2,3,4 – Красный, зеленый и синий лазеры соответственно 5 – Оптика, формирующая пучки света с необходимыми для работы параметрами 6,7,8 – Акустооптические элементы, осуществляющие отклонение луча в горизонтальном и вертикальном направлениях 9 – Управляющая электроника. Формирует управляющие электронные сигналы для работы акустооптических элементов 10 – Видео процессор. Принимает входящий телевизионный сигнал или видео файл из буферной памяти и создает цифровой код видеоизображения для управляющей электроники 11 – Оптический блок сведения изображения. Совмещает красное, синее и зеленое изображения и проецирует на экран Полноцветное динамическое лазерное изображение, соответствующее исходному видео файлу 12 – Проекционная поверхность 13 – Лазерное изображение Особенностью создания изображения является безынерционность сканирования лучами плоскости экрана: пиксели засвечиваются в произвольном порядке. Время отклика нашей системы в 1000 раз меньше лучшей из существующих систем воспроизведения изображения, и составляет ~ мкс. Это дает большое преимущество – дискретное изображение, формируемое в произвольном порядке, не утомляет глаз и сглаживает эффект мерцания. Изображение становится реалистичным.

Безопасность Подготовлено на основе материалов ILDA (International Laser Display Association Международной ассоциацией лазерных показов).

Современные лазерные проекторы используются исключительно в шоубизнесе и имеют серьезный недостаток: при прямом попадании луча в человеческий глаз лазерный свет способен серьезно повредить зрение. Различают 2 вида лазерных шоу:

1) Проекция на экран, так что лазерные лучи не попадают на потенциальную аудиторию(слева).

2) Сканирование аудитории (справа).

Наш продукт относится к 1 типу. Ограничений на данный вид показов по мощности нет, т.к.

отраженный лазерный свет рассеивается по всему телесному углу в 2 Пи стерадиан и до глаза, на каком бы расстоянии от экрана он не находился, доходит ничтожно малое количество света.

Сканированием аудитории (Audience scanning) называется такое лазерное шоу, при котором луч лазера проецируется непосредственно на людей, находящихся в аудитории показа. Именно для такого вида показов существуют ограничения.

Мера плотности лазерной энергии, обычно измеряется в ваттах на квадратный сантиметр.

Термин используется в области безопасности. MPE (Maximum Permissible Exposure) - максимально допустимая экспозиция. Используется в расчетах для безопасной работы с лазером и подразумевает максимальный уровень облучения лазерным светом, который не вызовет неблагоприятных биологических последствий для человека.

Международный стандарт лазерной безопасности (IEC-825) определяет короткую экспозицию в 2,5 мВт/см2. CDRH (The Center for Devices and Radiological Health of the Food and Drug Administration, Department of Health and Human Services) требует обязательного наличия на всех лазерах высокой мощности этикетки с надписью "Warning: Laser radiation" - "Осторожно: излучение лазера". Слово "radiation" обозначает в данном случае лазерный свет. Традиционная, "атомная" радиация (т. е., ионизирующее излучение высокоэнергетических частиц) здесь совершенно ни при чем. CDRH предполагает изменение этой надписи на менее пугающую "Warning: Laser light."

Restricted zone - зона ограничений.

Максимальная мощность короткой экспозиции у нашего продукта при мощности лазеров по Вт в каждом цвете составляет 10 мкВт/см2. Это в 250 раз меньше самого жесткого ограничения на использование лазеров для сканирования аудитории при том, что мы работаем на экран, а не на аудиторию и на наш продукт это ограничение, вообще говоря, не распространяется. В то время, как существующие лазерные проекторы, работающие на экран, этого ограничения по сканированию аудитории не проходят, и у них существует потенциальная опасность поражения при форсмажорных обстоятельствах. Что периодически и случается на некоторых шоу.

для всех вариантов показов при любых мощностях лазеров. Это дает нашему продукту большое преимущество: на наш продукт не нужно получать разрешение на использование и даже в случае форс-мажора можно чувствовать себя уверенно – априори свет от него безопасен.

Процесс разработки История создания лазерного проектора LightWorks берет начало в 60-е годы прошлого века, когда начали активно изучать явление дифракции света на акустических волнах. Тогда впервые появилась идея создания телевизора на этом принципе отклонения лучей.

Развитие тормозилось отсутствием мощных и качественных источников света – лазеров. Со временем, появились лазеры красного и зеленого цветов высокой мощности. Таким образом, стало возможно создание полноцветного изображения.

В процессе создания экспериментального образца устройства мы столкнулись с рядом технологических сложностей и физических ограничений, приводящих к невозможности создания высокого разрешения. Но благодаря упорству, настойчивости и большому желанию членов команды, нами были достигнуты непревзойденные результаты. Мы сумели повысить разрешение проектора до 300*200 пикселей и создали полноцветную систему, способную демонстрировать цветное телевизионное изображение.

Следует отметить, что современные видеокамеры не способны сделать видеозапись ролика лазерного проектора – чувствительность матрицы видеокамеры не совпадает с длинами волн лазеров. Поэтому полностью оценить качество изображения и глубину цвета лазерного изображения можно только вживую.

Ниже можно видеть фото созданного нами экспериментального образца в работе.

Перспективы развития Спрос на большие динамические экраны велик и растет постоянно. Наш продукт создает изображения площадью 20 кв. м. это средний рекламный формат. По данным исследований рынка наружной рекламы, значительную часть рынка, 24% по площади рекламной поверхности, составляет крупный формат. В течение первого года с момента начала продаж, мы планируем расширение продуктовой линейки и вывод на рынок проектора, способного создавать изображения площадью несколько тысяч квадратных метров.

Помимо рынка наружной рекламы, мы видим возможность применения нашей технологии и на других рынках. За второй год после начала продаж, мы планируем выйти с нашим продуктом на рынок шоубизнеса и лазерных шоу.

Сейчас разрешение нашего продукта составляет 200*300 пикселей, что вполне достаточно для наружной рекламы и лазерных шоу, но недостаточно для офисных проекторов, кинотеатров и прочих экранов с большим разрешением. В ближайшие 3 года мы планируем модернизировать нашу технологию и создать новое поколение лазерных проекторов с разрешением 1080*1980 или HDTV. Это откроет выход на рынок с размером, в десятки раз превосходящим размер рекламного рынка.

КЛИЕНТЫ

Нашими клиентами являются владельцы рекламных площадей (контракторы).

На российском рынке наружной рекламы присутствует около тысячи контракторов. На долю крупнейших пятнадцати приходится более половины бюджета наружной рекламы- 53,5%.

Компания News Outdoor занимает лидирующие позиции – 20,9% объема всего российского рынка.

Крупнейшие российские контракторы в динамике 2007 vs Лидером мирового рынка наружной рекламы является компания Clear Channel. В ее активе 775 000 рекламных поверхностей в 65 странах. Это в 20 раз больше, чем у российского лидера News Outdoor, по количеству поверхностей.

ПОЗИЦИОНИРОВАНИЕ

Мы позиционируем свой товар как Продукт, демонстрирующий динамические видеоролики высокого качества, цена которого не больше цены статических конкурентов, а годовая доходность в несколько раз больше, чем у любой другой рекламной конструкции.

Главной качественной характеристикой динамических изображений является полнота цвета.

Минимальная полнота цвета у черно-белого изображения, максимальную дает солнечный свет (в максимальной полноте цвета мы видим окружающий нас мир).

Наш продукт имеет наивысший показатель полноты цвета, равный 95% всех цветов, видимых Вашим глазом. Это можно наблюдать на хроматической диаграмме ниже. Как видно из диаграммы, в качестве и полноте изображения мы преуспели, обогнав технологии и продукты не только на рекламном рынке, но и в других областях.

Мы добились этого благодаря использованию лазера в качестве источника света.

Нашими конкурентными преимуществами являются:

Свободная рыночная ниша Высокая инвестиционная привлекательность для клиентов Доступная цена продукта для всех игроков на рынке рекламных площадей Высокое качество видео изображения;

Удобство в эксплуатации и возможность проецирования на нестандартные поверхности o Технология безопасного использования лазеров Нашими недостатками являются o Отсутствие контактов с клиентами o Отсутствие готового промышленного образца продукта

ПРОДВИЖЕНИЕ

Стратегия продвижения на первом этапе проекта направлена на решение задач по выходу компании на рынок: формирование позитивного представления о технологии в глазах потребителей, стимулирование заключения контрактов на покупку продукта LightWorks, увеличение стоимости компании.

Задачи продвижения компании LightWorks до начала первых продаж Мы планируем запустить PR-кампанию с первого раунда финансирования. В течение первого месяца будет разработан и утвержден план продвижения компании на первые два года, с детальной проработкой первого года, в зависимости от инвестиционной составляющей.

Тезисный план работ по продвижению компании LightWorks на первый год:

1. Работа с потенциальной аудиторией. Построение марки и создание образа компании.

контекстная реклама, ориентированная на ТОР менеджмент ключевых блог генерального директора LightWorks с ежедневным освещением работа с тематическими форумами и блогами по наружной рекламе мониторинг ситуации на мировом и российском рынках с еженедельным Серия публикаций в научно-популярных изданиях (не менее 3 статей) с Серия публикаций в бизнес-изданиях (не менее 3 статей) с акцентом на востребованность продукта на рынке и перспективы компании участие в специализированных выставках для наружной рекламы выступление newsmakerов на тематических мероприятиях проведение тематических экскурсий в лаборатории компании проведение "затравочных" показов работы нашего продукта на улицах 2. Предпродажная подготовка а) организация и проведение деловых встреч с потенциальными клиентами б) заключение соглашений о намерениях и опционов на продажу продукта ЦЕНА Количество клиентов, способных вложить крупную сумму в покупку дорогой рекламной установки, заметно меньше числа всех игроков на рынке. Это хорошо просматривается на примере с LED дисплеями. Из-за высокой стоимости оборудования количество таких поверхностей составляет всего 1,3% от рынка, несмотря на высокую доходность и многолетнее присутствие на рынке. Высокая стоимость продукта сильно снижает его привлекательность, несмотря на рекордную выручку с 1 поверхности.

Число установок на рынке, штук Продукт LightWorks превосходит имеющиеся на рынке аналоги по качеству воспроизводимого изображения и эксплуатационным параметрам. Но цену продукта мы устанавливаем исходя из сложившейся ситуации на рынке.

Наши основные конкуренты – производители Призмавижнов и Ситибордов. Рыночная стоимость их продукта составляет 650 000 рублей.

Мы будем выводить на рынок продукт LightWorks по цене 750 000 рублей и в обязательном порядке заключать договор сервисного обслуживания, по 50 000 рублей в месяц. Таким образом, наш суммарный денежный поток за год от 1 проданной единицы составит Наш продукт является революционным на рынке наружной рекламы. В настоящее время в среднем формате динамическая реклама (видеоизображение) отсутствует как класс.

Наш продукт приносит средний доход 630 000 рублей в месяц. Средний доход продуктов наших основных конкурентов составляет 200 000 рублей в месяц. Наш продукт дает большую выручку при равных начальных инвестициях. При интенсивном развитии рынка, наблюдающемся сейчас в России (количество рекламных поверхностей ограничивается городскими властями, рост капитализации контракторов происходит за счет увеличения денежного потока от уже имеющихся в активах компаний рекламомест), наш продукт является идеальным решением, как для крупных, так и для мелких игроков.

Обозначенный поток денежных платежей является предварительным. В приложениях мы покажем, что такая цена и стоимость сервисного обслуживания являются состоятельными и обеспечивают большую доходность, чем продукты конкурентов.

Медиаинфляция - это явление, выражающиеся в повышении уровня цен на рекламные услуги без изменения их общего количества. По данным компании News Outdoor медиаинфляция в сегменте наружной рекламы в России составила в 2007 году 14,4% и в 2008 году планируется на уровне 13,1%. На рынке наружной рекламы существует полугодовая цикличность: зимой и летом наблюдается падение спроса на рекламные услуги, а в начале осени и весны происходит заметное увеличение спроса и расценок на наружную рекламу. Мы планируем проводить политику цен, соответствующую ситуации на рынке и увеличивать цены на нашу продукцию каждые полгода на 5% в феврале и августе соответственно.

Каждый год с момента начала продаж мы планируем выход на новые сегменты рынка и выпуск новых модификаций нашего продукта, с улучшенным качеством изображения и функциональностью. Мы будем устанавливать цены на новые модификации на 10-30% ниже цен существующего образца.

Через несколько лет в каждом сегменте рынка мы будем предлагать нашим клиентам продуктовую линейку с различными уровнями стоимости.

Мы выходим на рынок с решением для среднего формата размером 3х6 метра.

Через год после начала продаж мы выпускаем модульную модификацию для создания видеоизображений крупного формата общей площадью до нескольких тысяч квадратных метров.

Через 2 года после начала продаж мы продолжаем линейку наших продуктов до сегмента шоу-бизнеса.

ПРОДАЖИ

Обзор рынка показывает, что продажи Ситибордов равны 1000 установок в год. Можно предположить, что мы сможем продавать по 1000 проекторов в год, исходя из того, что Ситиборд и LightWorks-инновационные продукты в наружной рекламе и сравнимы по цене.

Оценим, какую долю займет наш продукт в наружной рекламе в этом случае. Если исходить из того, что стоимость транслирования видео изображения будет равна 630 тыс. руб./мес, или тыс. руб. в год (210 тыс. дол. в год), то при продаже 1000 проекторов в год, это увеличит рынок на 210 млн. дол. в год, что будет соответствовать росту рынка наружной рекламы на 12% в год.

Альтернативным сценарием оценки доли рынка наружной рекламы может быть следующая модель.

Мы понимаем, что можем успешно конкурировать с Билбордами и Призмвижнами. Если рекламные агентства будут предпочитать размещать рекламу с помощью проекторов LightWorks, а не с помощью Ситибордов и Призмавижнов, то маржинальный прирост в оплате за рекламу будет равен 430 тыс. руб/мес (630 тыс. руб/мес за аренду проектора –. 200 тыс. руб./мес за аренду Билборда или Призмавижн). В год прирост по оплате будет составлять 5160 тыс. руб. (143 тыс. дол. с одной установки), или 144 млн. дол. в год с 1000 проекторов. Это соответствует 8% рынка.

Мы считаем целесообразным начинать продавать наш продукт с момента создания опытного образца, т.е. за 9 месяцев до запуска промышленного производства. К этому времени мы будем располагать опытным образцом продукта, познакомимся с нашими клиентами и проведем предварительные презентации.

Ежемесячный объем продаж в период с 10 по 24 месяцы рассчитан исходя из нашей потребности в инвестициях в эти месяцы. Таким образом, к 12 месяцу мы выходим на самоокупаемость.

План продаж состоит из двух периодов.

1 период с 10 по 23 месяцы: мы продаем контракт на поставку продукта к определенному сроку.

Например, в 10 месяц мы продаем контракт, по которому клиент получает продукт к месяцу (через 10 месяцев). В 15 месяц мы продаем контракт, по которому клиент получает продукт к 21 месяцу (через 6 месяцев), и т.д. Пока минимальный срок поставки, от момента оплаты продукта до установки у клиента, не будет сокращен до 1 недели: с производства товар в тот же день «едет» к клиенту на установку.

Максимальный срок поставки в случае форс-мажорных обстоятельств, мы планируем на уровне не более 1 месяца.

Клиенты получают скидку на товар 5% за каждый месяц ожидания 2 период с 24 месяца и далее: мы продаем готовый продукт с установкой в течение недели.

К 24 месяцу мы будем стараться выйти на уровень ежемесячного объема производства, равный ежемесячному спросу на продукт.

Мы понимаем, что переход с планки ~25 продаж в месяц на планку 84 продажи в месяц не будет резким. Более точный прогноз мы получим ближе к 10 месяцу – моменту начала продаж.

КОНКУРЕНЦИЯ

Рыночная ниша Рынок наружной рекламы четко сегментирован. Существует три основных сегмента рынка:

малый формат, средний, крупный и формат шоу-бизнеса. Сегменты рынка различаются как средней площадью рекламной поверхности, так и минимальной дистанцией наблюдения.

Мы выходим на средний формат с площадью рекламной поверхности 18 квадратных метров и минимальной дистанцией обзора 10 метров. Наши конкуренты, это производители Ситибордов, Призмавижнов, Билбордов 3х6 м. LED дисплеи и DLP проекторы представлены в основном в крупном формате и на первом этапе развития компании не будут прямыми конкурентами.

Нашим основным конкурентным преимуществом является цветное динамическое изображение телевизионного качества. В данный момент эта ниша в среднем формате рынка наружной рекламы не представлена ни одной конструкцией, и здесь мы будем первыми Примеры каждой из конкурирующих технологий в среднем формате приведены ниже Конкуренция по качеству изображения и удобству эксплуатации.

Нашим основным конкурентным преимуществом по сравнению с Ситибордами, Призмавижнами и Билбордами 3х6 м является цветное динамическое изображение телевизионного качества.

Конкурентными преимуществами по сравнению с LED дисплеями и DLP проекторами, помимо экономической составляющей, являются лучшее качество цветопередачи, и простота в обслуживании и установки.

Ниже представлены сравнительные характеристики конкурирующих продуктов:

* - 1 дюйм равен 2,54 см Сравнение эксплутационных параметров:

В качестве экрана любая поверхность (даже необорудованная), в том числе рельефная:

фасады и стены зданий, кроны деревьев, фонтаны, и пр.

Произвольная геометрическая форма границ изображения, задающаяся программным путем без механических изменений конструкции Автоматическая фокусировка изображения: не нуждается в настройке Автоматическая корректировка расположения изображения на экране Расстояние от экрана до проектора до 500 м Габариты и вес устройства: ~ 20 литров, ~ 4 кг Рекламный баннер 3х6 является вручную. требуется 3х6х0,2 300 кг является все температуры Конкуренция по цене и эффективности инвестиций.

В таблице ниже сравниваются экономические параметры конкурирующих продуктов:

* - за 5 мин проигрывается 60 рекламных роликов по 5 сек.

** - считаем, что в месяце проводится 6 мероприятий *** - оценка объема продаж в 1-ый год Сравним эффективность инвестиций в 1 установку в случае использования уже существующих технологий рынка наружной рекламы и продукта LightWoks. При расчетах не учитывались затраты на покупку лицензии.

В качестве основного показателя инвестиционной эффективности будем считать Profitability Index (PI), равный 1+NPV/Initial Investment. Выбран именно он, исходя из того, что у контракторов в распоряжении находится ограниченный бюджет, и они выбирают между взаимоисключающими проектами и инвестируют в тот, который приносит наибольший NPV на единицу инвестированных средств.

Можно видеть, что количество установок на рынке находится в прямой зависимости от эффективности инвестиций. Расчет показателей инвестиционной эффективности для каждого продукта и их чувствительность к основным предположениям представлены в конце бизнес плана в Приложениях 1-5.

Оценка инвестиционной эффективности инвестирования в конструкции наружной

ПЛАН РАЗВИТИЯ

В настоящий момент с помощью нашей технологии мы создали экспериментальный образец продукта, доказывающий возможность создания цветного телевизионного изображения необходимого качества.

В течение первых десяти месяцев с начала финансирования мы создаем опытный образец продукта нашей компании. Опытный образец представляет собой готовый к установке у клиента продукт с заявленными нами техническими параметрами:

размер изображения 20 квадратных метров;

яркость изображения, достаточная для получения четкой картинки в любое время суток;

изображение цветное и состоит из матрицы 200х300 пикселей;

объем устройства не более 20 литров и масса не более 4 килограмм.

Цель проекта – достижение ежемесячного объема продаж уровня ежемесячного спроса.

Проект длится 31 месяц и состоит из трех основных частей:

создание опытного образца нашего продукта и выход компании на рынок, подготовка серийного производства и первые продажи, серийное производство продукта Ниже представлен детальный план работ на первые 10 месяцев до достижения первой ключевой точки – создания опытного образца. Проведена детализация работ по основным блокам и обозначены точки оплаты комплектующих.

План-график развития компании на первые 10 месяцев От старта кампании по продвижению до создания опытного образца проходит 4 месяца. До создания опытного образца у нас возникает понимание реалистичности наших прогнозов спроса на рынке, и в соответствии с этим мы утверждаем или корректируем объем выпуска и ценовую политику.

Первая продажа запланирована на месяц создания промышленного образца или за 10 месяцев до старта промышленного производства.

Создание патентной системы, защищающей наш продукт, технологию и способ производства, мы начинаем со 2 месяца финансирования и заканчиваем на 28 месяце. Основные затраты на патентование начинаются с 14 месяца, когда ежемесячный оборот компании будет составлять не менее 18 000 000 рублей.

ОЦЕНКА ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПРИВЛЕКАТЕЛЬНОСТИ ПРОЕКТА

Ниже представлены предпосылки и оценки инвестиционной эффективности проекта:

Предпосылки базового сценария:

50% EBITDA margin производства проектора LightWorks 50% EBITDA margin серисного обслуживания проектора LightWorks 750 тыс. руб. Стоимость проектора LightWorks 50 тыс. руб/мес Стоимость сервисного обслуживания в месяц Денежные потоки, тыс. руб.

* - считаем, что на балансе LightWorks будет мало активов, амортизация несущественна ** - считаем, что кредитов привлекать не будем NPV sensitiity дисконтирования Таблица чувствительности NPV проекта к уровню продаж за год и к EBITDA margin производства NPV sensitiity EBITDA Margin production and (LightWorks Таблица чувствительности NPV проекта к стоимости проектора LightWorks и к EBITDA margin NPV sensitiity EBITDA Margin production and (LightWorks Service) Проект показывает высокий NPV, несмотря на достаточно высокую ставку дисконтирования в 100%. В базовом сценарии NPV равен 253 млн. руб., PI равен 32, IRR равен 846%. Исходя из таблиц чувствительности, можно сделать вывод, что NPV проекта положителен при разумных предпосылках модели и изменяется в пределах от 51 млн. руб. до 1000 млн. руб.

NPV остается положительным, если уровень продаж будет 39 проекторов в год. Если не учитывать временную стоимость денег, то проект окупается через четыре года при уровне продаж проекторов в год.

Мы планируем привлечение финансирования на первые 10 -12 месяцев в размере Мы предлагаем нашим потенциальным инвесторам заработать 20 рублей через 3 года с каждого рубля, вложенного сейчас. Необходимая сумма инвестиций составляет 9,5 млн. рублей.

РИСКИ 1. Риск отсутствия денежных поступлений в срок в необходимых размерах.

Наши затраты носят поэтапный характер. В условиях мирового экономического кризиса возможен вариант отсутствия финансирования в срок вследствие форс-мажорных обстоятельств.

Этот риск возможно уменьшить а) диверсифицируя источники поступления средств. Это может быть достигнуто привлечением группы инвесторов из разных сегментов рынка.

б) сокращением количества выплат платежей. Получая деньги заблаговременно, риск срыва закупок комплектующих будет заметно снижен.

в) достигнутые договоренности с некоторыми поставщиками таковы, что в случае возникновения форс-мажорных обстоятельств, мы можем рассчитывать на небольшую рассрочку платежей по закупкам в пределах нескольких месяцев.

2. Риск отсутствия производственной базы.

Нашу работу мы проводим на базе Московского Физико-Технического Института. Институт сотрудничает со многими образовательными и исследовательскими учреждениями, в том числе и зарубежными, и в случае отсутствия необходимых приборов, инструментов или производственного сырья, мы используем возможности наших коллег из других институтов.

3. Риск невыполнения плана.

Задача, которую мы перед собой поставили, достаточно объемная. Именно поэтому мы собрали команду из необходимых специалистов с большим опытом работы. Мы разбиваем каждый этап нашей деятельности на подцели по отраслям, так что каждым отдельным блоком занимаются одновременно несколько человек в нескольких лабораториях. Мы дублируем важные этапы нашей деятельности.

4. Риск изменения ситуации на рынке.

Пока мы претворяем в жизнь наши планы, на рынке наружной рекламы могут произойти непредвиденные обстоятельства, не поддающиеся оценке. Предпочтения наших клиентов могут измениться в ту или иную сторону и спрос на наш продукт может упасть. Мы готовы к такому повороту событий. В этом случае мы будем выпускать столько единиц продукта, сколько будет нужно для удовлетворения рыночного спроса. Себестоимость 1 продукта резко возрастет, но при той же цене установки наша маржа все равно будет положительна. В этом случае маржа сократится до 20%, и мы все равно будем в плюсе.

5. Риск утечки информации.

Даже если мы самостоятельно передадим всю документацию нашим конкурентам, у них уйдет несколько лет на освоение технологии и им потребуются значительные средства на создание необходимой производственной базы. Мы начинаем процесс патентования с первых месяцев финансирования, и в дальнейшем каждые полгода будем дополнять наш пакет интеллектуальной собственности новыми патентами и полезными моделями.

Мы разработали такую стратегию патентования, при которой на различного рода юридические провокации мы будем отвечать новым патентом, перекрывающим или дополняющим предыдущие, так что оспаривание наших прав на устройство или способ будет затратным, трудоемким и недолговременным.

6. Риски отсутствия опытного образца продукта в натуральную величину Мы создали работающий прототип нашего продукта, доказывающий работоспособность нашей научной идеи. Но нашим продуктом является проектор, демонстрирующий изображение площадью 18 квадратных метров (площадь экрана прототипа 0,06 кв.м.). В связи с необычностью идеи, нашим клиентам нужен готовый продукт, чтобы удостовериться в ее работоспособности.

Важнейшей задачей мы видим создание опытного образца продукта в натуральную величину.

КОМАНДА

Генеральный директор Усачев Антон Сергеевич. (тел.: 8 (926) 369 54 05; [email protected] ) Образование: МФТИ, Факультет Инноваций и Высоких Технологий, аспирант.

Год окончания обучения 2011.

Тема диплома на соискание степени магистра: “Процесс создания стартап компании в научнотехнической сфере на примере ООО «ЛайтВоркс»”.

Факультет Физической и Квантовой Электроники. Тема диплома на соискание степени бакалавра:

«Зависимость угла сканирования акустооптических дефлекторов от температуры светопровода».

2005-2006 гг.

Опыт работы в прямых продажах 1 год.

Первый инновационный проект: слияние Комкор-ТВ и инвестиционной компании «Вика», инновационная бизнес-модель.

2007-2008 гг.

Опыт работы на рынке недвижимости в области слияния и поглощения 1 год.

Рожнов Роман Валерьевич (тел.: 8 (926) 589 31 30; [email protected]) Образование:

2006 – 2008: Российская экономическая Школа, экономика, магистр.

2000 – 2006: Московский Физико-Технический Институт, факультет Физической и Квантовой Электроники, бакалавр, магистр.

Дополнительное образование: CFA level 2 candidate.

Опыт работы:

2008 – 2009: Евраз Холдинг, департамент Инвестиционной Стратегии. Оценка бизнеса, оценка проектов компании, участие в разработке стратегии холдинга.

2007, 2008: Тройка Диалог. Летняя стажировка в аналитическом департаменте, работа в Управляющей Компании Тройка Диалог.

2004 – 2006: Allied Testing LLC, тестирование брокерских и трейдерских систем, разработанных компаниями Cyber Trader и Charles Schwab and Co, для американского рынка ценных бумаг.

R&D группа состоит из 6 разработчиков акустооптических, оптических и электронных приборов. Каждый из разработчиков имеет научную степень и является узким специалистом в своей области. В активе каждого насчитывается несколько десятков научных статей, авторских патентов и изобретений.

На стадии создания опытного образца мы планируем привлечение нескольких студентов и аспирантов технических вузов с целью формирования команды управляющих менеджеров и расширения отдела R&D.

На стадии запуска серийного производства мы планируем формирование отдела продаж из студентов и выпускников технических вузов, обученных технологии работы нашего продукта.

Мы оптимизировали процесс создания лазерного проектора и добились низкой себестоимости конечного продукта компании при серийном производстве.

Нашей командой проведены переговоры с потенциальными поставщиками всех комплектующих и достигнуты договоренности о приобретении нами как «наборов разработчика», так и поставок оптовых партий в будущем.

Наша команда заинтересована в достижении цели, как с коммерческой стороны, так и с качественной. Мы – коллектив специалистов в научной и бизнес сферах. У каждого из нас своя специализация и свое мировоззрение, но цель у всех одна – коммерческая реализация наших наработок.

ПРИЛОЖЕНИЯ

Приложение 1: Инвестиция в Билборд 3x6.

В оценке мы использовали такие параметры как EBIDA margin и время, которое установка, арендуется рекламным агенством и приносит доход контрактору.. Эти два параметра взяты из годовой отчетности за 2007 год второго по величине контрактора России – Gallery. Они равны соответственно 27% и 85% (85%- для билбордов). Основную выручку Gallery получает от Билбордов 3x6, поэтому вышеуказанные цифры являются хорошим прокси именно для них. Будем считать, что EBITDA margin для всех остальных установок также находится на этом уровне.

Понимая, что мы не обладаем более точными данными, мы будем строить таблицы чувствительность к основным параметрам.

Для расчета NPV использовалась ставка дисконтирования, равная 20%. На сайте Дамодарана приведена стоимость капитала для компаний из индустрии рекламы на 2007 год. Она равна 9.35%.

Но в условиях кризиса эта ставка выглядит не реалистичной, поэтому добавляем еще премию за риск равную 10% и получаем вполне ставку в 20%.

Предпосылки базового сценария (Билборд):

70 тыс. руб/мес Выручка от Билборда 3x6 в месяц 150 тыс. руб. Стоимость Билборда 3x Денежные потоки (Билборд 3x6, тыс. руб.) PI (1+NPV/Initial Inv.) 2,70 x PI sensitiity EBITDA margin для Билбордов Приложение 2: Инвестиция в Ситиборд или Призмавижн.

Предпосылки базового сценария (Ситиборд и Призмавижн):

200 тыс. руб/мес Выручка от Ситиборда и Призмавижн в месяц 650 тыс. руб. Стоимость Ситиборда и Призмавижн Денежные потоки (Ситиборд и Призмавижн, тыс. руб.) PI (1+NPV/Initial Inv.) 1,79 x PI sensitiity для Ситиборда и EBITDA margin Призавижн для Ситиборда и EBITDA margin Призавижн Розовым цветом обозначены значения PI, которые больше доходности, которую можно заработать, инвестируя в Билборд 3x6. PI для Билборда в базовом случае равен 2.7.

Видно, что инвестиции в Ситиборд и Призмавижн более выгодны, чем инвестиции в Билборд, только при условии что, EBITDA margin больше 35%, стоимость аренды установки превышает тыс. руб. в месяц, а ее цена ниже 560 тыс. руб. Последние два условия выглядят мало вероятными, поэтому, ориентируясь на базовый случай, будем считать, что PI для Ситиборда и Призмавижн равен 1.79.

Приложение 3: Инвестиция в LED дисплей.

Предпосылки базового сценария (LED дисплеи):

3000 тыс. руб/мес Выручка от LED дисплея в месяц 12500 тыс. руб. Стоимость LED дисплея Денежные потоки (LED дисплей, тыс. руб.) PI sensitiity для LED дисплея EBITDA margin для LED дисплея EBITDA margin Розовым цветом обозначены значения PI, которые больше доходности, которую можно заработать, инвестируя в Билборд 3x6. PI для Билборда в базовом случае равен 2.7.

Инвестиции в LED дисплей выглядят еще менее привлекательными. Принимая во внимание тот факт, что стоимость LED дисплеев скорее больше 12500 тыс. руб., то лучше ориентироваться на правую сторону последней таблицы. Тем не менее, примем 1.49 за базовый PI для LED дисплеев.

Приложение 4: Инвестиция в проектор LightWorks.

В базовом сценарии полагается, что EBITDA margin для проектора LightWorks без сервисного обслуживания (600 тыс. руб. в год) равна 27%, т. е. здесь в расчетах использовалась EBITDA = 27%*Revenue - 600 тыс. руб.

Другая предпосылка, на которую стоит обратить внимание - это максимальная выручка, которую сможет получить контрактор в месяц с проектора. Если бы аренда 1 кв. м. динамической рекламы для проектора и LED дисплея была равна, то с помощью проектора можно зарабатывать 900 тыс. руб./мес. На самом деле, изображение от проектора в очень ясную погоду будет видно неярко в режиме полноценного телевизионного режима, а сможет ярко транслировать только фигуры, поэтому мы занизили стоимость аренды проектора до 630 тыс. руб. в месяц.

Предпосылки базового сценария (LED дисплеи):

27% EBITDA margin для проектора LightWоrks (без сервисного обслуживания) 70 тыс. руб/мес Выручка от Билборда 3x6 в месяц 630 тыс. руб/мес Выручка от проектора LightWorks в месяц 9 x Выручка от Билборда/Выручка от Билборда + LightWorks 750 тыс. руб. Стоимость проектора LightWorks 50 тыс. руб. Ежемесячный сервисный платеж Денежные потоки (Проектор LightWors вместе с Билбордом, тыс. руб.) PI sensitiity EBITDA margin для проектора LightWorks PI sensitiity EBITDA margin для проектора LightWorks Розовым цветом обозначены значения PI, которые больше доходности, которую можно заработать, инвестируя в Билборд 3x6. PI для Билборда в базовом случае равен 2.7.

Приложение5: Инвестиция в проектор LightWorks + уже установленный Билборд 3x6.

Предпосылки базового сценария (Билборд + проектор LightWorks):

27% EBITDA margin для Билборда и LightWоrks (без сервисного обслуживания) 70 тыс. руб/мес Выручка от Билборда 3x6 в месяц 630 тыс. руб/мес Выручка от проетора LihtWorks в месяц 750 тыс. руб. Стоимость проектора LightWorks 50 тыс. руб./мес. Ежемесячный сервисный платеж Денежные потоки (Проектор LightWors вместе с Билбордом, тыс. руб.) PI (1+NPV/Initial Inv.) 2,92 x PI sensitiity EBITDA margin для Билбордов PI sensitiity Билборда + пр-р Выручка от выручка от LightWorks Билборда / Розовым цветом обозначены значения PI, которые больше доходности, которую можно заработать, инвестируя в Билборд 3x6. PI для Билборда в базовом случае равен 2.7.

Видно, что при стоимости проектора в 750 тыс. руб. и сервисных платежах в 50 тыс. руб. в месяц, контракторы смогут получить доходности сопоставимые с Билбордами или даже больше, если бизнес будет обеспечивать EBITDA margin выше 27%. Тем не менее, будем считать, что в базовом случае PI равно 2, 92.